Европейские люксовые группы занимаются красотой

Kering и Richemont входят в число стратегических специалистов, изучающих эту категорию.@font-face {font-family:”Cambria Math”; паносе-1:2 4 5 3 5 4 6 3 2 4; mso-шрифт-кодировка: 0; mso-generic-font-family:roman; mso-font-pitch: переменная; mso-font-signature:-536870145 1107305727 0 0 415 0;}@font-face {font-family:Calibri; паносе-1:2 15 5 2 2 2 4 3 2 4; mso-шрифт-кодировка: 0; mso-generic-font-family:swiss; mso-font-pitch: переменная; mso-font-signature:-536859905 -1073732485 9 0 511 0;}p.MsoNormal, li.MsoNormal, div.MsoNormal {mso-style-unhide:no; mso-стиль-qformat: да; mso-style-parent:””; поле: 0 см; mso-нумерация страниц: вдова-сирота; размер шрифта: 12,0 пт; семейство шрифтов: «Calibri», без засечек; mso-ascii-font-family:Calibri; mso-ascii-theme-font: минор-латинский; mso-fareast-font-family:Calibri; mso-fareast-theme-font:minor-latin; mso-hansi-font-family:Calibri; mso-hansi-theme-font:minor-latin; mso-bidi-font-family:”Times New Roman”; mso-bidi-theme-font:minor-bidi; mso-шрифт-кернинг: 1.0pt; мсо-лигатуры: стандартный контекстный; mso-fareast-language:EN-US;}.MsoChpDefault {mso-style-type:export-only; mso-default-props: да; семейство шрифтов: «Calibri», без засечек; mso-ascii-font-family:Calibri; mso-ascii-theme-font: минор-латинский; mso-fareast-font-family:Calibri; mso-fareast-theme-font:minor-latin; mso-hansi-font-family:Calibri; mso-hansi-theme-font:minor-latin; mso-bidi-font-family:”Times New Roman”; mso-bidi-theme-font:minor-bidi; mso-fareast-language:EN-US;}div.WordSection1 {page:WordSection1;

Магазин Creed

Европейская сцена красоты продолжает меняться, Керинг занимается косметикой, а Ричмон строит Лабораторию высокой парфюмерии.

Это знак времени, поскольку производители предметов роскоши’ когда-то горячие торги в Китае и мода остыли, а красота доказывает свою устойчивость, несмотря на продолжающийся тяжелый геополитический и макроэкономический климат.

Тем не менее, добиться успеха в отрасли нелегко, и не существует единого подхода к построению бизнеса.

Красота сегодня привлекает внимание по четырем основным причинам: рост, устойчивость, желательность и рентабельность — По словам Лорана Друана, руководителя отдела Европы, Ближнего Востока и Африки Eurazeo Brands.

Парфюмерия и косметика — это большой, быстро развивающийся бизнес, причем эта категория генерирует продажи. Согласно исследованию McKinsey, в прошлом году они составили около 430 миллиардов долларов, согласно прогнозам, к 2027 году они достигнут примерно 580 миллиардов долларов. Это представляет собой прогнозируемый годовой рост в 6 процентов.

«Роскошь — самый быстрорастущий подсегмент индустрии красоты во всем мире за последнее десятилетие» — опережающую массу,” – сказала Селин Паннути, управляющий директор, руководитель исследования потребительских товаров в Европе в J.P. Morgan, указывая на высокие однозначные ежегодные темпы роста. “Он получил огромную поддержку со стороны Китая, поэтому нам придется посмотреть, как рынок будет развиваться в будущем.”

Дройн подчеркнул устойчивость красоты. В то время как модный бизнес с его дискреционными категориями стал более трудным, «красота — это часть повседневной жизни, и люди будут продолжать покупать красоту», — сказал он. — сказал он.

Пьер Тегнер, руководитель отдела продуктов питания, спиртных напитков, товаров для дома и личной гигиены компании Оддо сказал, что человечеству всегда была нужна красота. «В краткосрочной перспективе, помимо этого, появится новое поколение, которое будет способствовать развитию косметического бизнеса», – сказал он. сказал он.

Красота также имеет высокую частоту использования “и в конечном итоге воспринимаемая ценность довольно высока&rdquo ; — сказал Дройн. “Удовольствие от цены действительно велико, поэтому люди по-прежнему покупают его, даже в более трудные времена”

Как и в случае с сумочками, прибыль от красоты одна из самых высоких в сфере роскоши.

Успех в сфере красоты может принести огромные выгоды и потенциально изменить динамику отрасли, поскольку крупные группы люксовых компаний отвоевывают позиции у таких стойких приверженцев отрасли, как L’Oréal, Coty Inc. и Interparfums.

Группы компаний класса люкс уже делают большие шаги, встряхивая при этом рынки.

«Роскошь – это контроль», – говорит он. сказал Эрван Рамбург, руководитель глобального отдела исследований потребительского спроса и розничной торговли в HSBC. “Он получает ценовую власть и укрепляет капитал бренда.”

Решение Kering о создании собственной косметической компании в начале февраля 2022 года и о создании Лаборатории высокой парфюмерии и красоты Richemont, о которой было объявлено в сентябре, — это лишь два примера.

Акции Interparfums, давнего лицензиата Richemont на парфюмерные бренды, включая Montblanc и Van Cleef & Arpels потеряла 9,4 процента 6 сентября, в день объявления, которое также показало, что Richemont назначил Боэта Бринкгрива главным исполнительным директором подразделения.

Очевидно, что угроза со стороны разбирающегося в красоте Richemont вполне реальна.

Покупка компании Kering Beaut компании Creed — который закрылся в октябре — заставило инвесторов тоже обратить на это внимание.

Приобретение «Kering» компании Creed с увеличением продаж в 14 раз стало выдающимся результатом, который отразился на всей категории», — заявили в компании. — сказал Питер Уэллс, юрист Lempriere Wells, глобальной фирмы слияний и поглощений, специализирующейся на красоте и уходе за собой.

Новые рыночные сдвиги способствуют повышенному вниманию к красоте.

«Мегабренды хотят привлечь широкую аудиторию, не делая бренды повсеместными в своих основных категориях. Поэтому они повышают среднюю входную цену сумок, одновременно вводя новые категории товаров на входе — бижутерия, например, или небольшие изделия из кожи” — сказал Лука Солка, управляющий директор подразделения предметов роскоши в Bernstein. “Среди этих категорий красота является идеальной категорией для привлечения максимально возможной потребительской аудитории, поскольку она имеет минимально возможную абсолютную цену.

Инвестор, попросивший не называть его имени, считает, что Richemont хочет добиться именно этого со своей новой платформой ароматов.

«Кажется, они вырывают страницу из учебника LVMH, создавая множество путей проникновения в бренды и потенциально распределяя свои маркетинговые бюджеты на все парфюмерные бренды», – говорит он. — сказал человек.

Уэллс считает, что этим группам имеет смысл сосредоточиться на сначала аромат.

«Потребители все чаще думают о здоровье в более широком смысле и ценят силу аромата, способного преобразовывать пространство и настроение», – говорит он. он сказал. «Он также очень индивидуален для владельца и привязывает клиентов к бренду. В сочетании с привлекательной прибылью при масштабировании это естественная категория для роскошных групп.

Есть и другие причины стремиться к красоте.

«Верните красоту в дом, и вы сможете контролировать повествование», — сказал он. — сказала Синди Палусами, предприниматель и основательница CP Strategy, консалтинговой фирмы, специализирующейся на разработке концепций для бизнеса, ориентированного на потребителя, особенно в сфере гостеприимства, красоты и здоровья. «Если у вас есть лицензия, всегда будет отключение, и вы не всегда сможете контролировать выполнение».

Полный контроль над бизнесом бренда в сфере моды и красоты может оказаться мощным ударом, обеспечивая синергию и мощь наряду с последовательностью. Компания Puig была пионером в этом.

«Красота, возможно, созданная собственными силами и контролируемая напрямую, может быть расширена и поможет улучшить позиционирование и имидж бренда, особенно среди этого более амбициозного потребителя», – говорит он. — сказала Кьяра Баттистини, исполнительный директор, руководитель отдела исследований рынка европейских товаров класса люкс и спортивных товаров в J.P. Morgan.

Все больше производителей красоты напрягаются до такой степени, что могут превзойти производителей моды в своей области. В конце ноября 2022 года компания Estée Lauder Cos. приобрела Tom Ford за 2,3 миллиарда долларов, что стало первым шагом гиганта красоты в сфере моды. Сделка включала в себя косметическую деятельность люксового бренда, которую Лаудер вел по лицензии, и производство очков.

“Крупные игроки стали еще крупнее, чем раньше” сказал Тегнер.

Расходы на рекламу и продвижение в L’Oréal — косметолог номер один в мире — составили 31,5 процента продаж компании в 2022 году, которые, например, составили 38,26 миллиарда евро.

«У них есть это большое оружие, которым они могут управлять очень гибко», — сказал он. — сказал Тегнер.

У многих стратегических стратегий есть финансовые возможности, чтобы достичь красоты.

“Это будет довольно интересно с точки зрения инвестиционного этапа&rdquo ; — сказал Паннути.

Необходимо терпение. Для люксовых групп может пройти от пяти до 10 лет, прежде чем их косметический бизнес принесет результаты – — так что это не обязательно поможет компенсировать спад, наблюдаемый в сфере роскошной моды и ювелирных изделий.

Проблемы

Необходимо расставить строительные блоки.

«Самое очевидное, чего не хватает этим компаниям в сфере красоты – — по определению, поскольку они начинаются сейчас — является масштабом. Распределение красоты фрагментировано; обслуживание фрагментированного дистрибутива без локального масштаба очень сложно с точки зрения затрат», — говорит он. — сказала Солка. “Вам необходимо масштабирование для частой доставки и приличного размера капель, иначе ваши затраты на логистику окажутся обременительными.

Иначе зачем Керингу создавать совершенно новое подразделение, в основе которого лежит Крид?

Во время приобретения компания Kering заявила, что Creed не только «идеально подошел» компании; со своим портфолио известных люксовых брендов, “он сразу же обеспечивает Kering Beauté с необходимым масштабом, выдающимся финансовым профилем, а также платформой, поддерживающей будущее развитие других брендов Kering Beauté парфюмерных франшиз, используя, в частности, глобальную дистрибьюторскую сеть Creed.”

&ldquo «Это другой рынок», — сказал он. – сказал Паннути. «Этому вам нужно научиться, а также убедиться, что у вас есть необходимые способности». Это более крупный дистрибутив, с которым вам должно быть комфортно.”

Кроме того, Палусами сказал, что если компании, занимающиеся производством предметов роскоши, смогут придумать, как объединить маркетинг моды и красоты, они добьются успеха.

Она предположила, что Louis Vuitton выпустил косметику этим летом во время показа Фаррелла Уильямса’ дебютное шоу, результат был бы впечатляющим.

«Что, если бы модели носили помаду LV, а компания интегрировала рекламные кампании?» Что, если маркетинговый бюджет низкого напряжения … был монетизирован в сфере моды, аксессуаров и красоты? Если бы эти бренды смогли придумать, как объединить повествование о моде и красоте», По ее словам, это будет экзистенциальный кризис для всей отрасли и для таких крупных групп, как L’Oréal.

Но это одно большое «если». Палусами сказал, что на самом деле команды моды и красоты не склонны разговаривать друг с другом. Они часто имеют разный профессиональный опыт и привыкли общаться с совершенно разной аудиторией.

Еще одна проблема — и без того переполненное пространство красоты. Потребители также должны верить в бренд.

«Самая важная проблема — это вопрос доверия», — сказал он. — сказала Солка. «Кутюрные и дизайнерские бренды легко расширяются в сфере красоты, и примеров успеха предостаточно: Chanel, Dior и Saint Laurent. Но брендам аксессуаров труднее сделать так, чтобы красота соответствовала их ДНК.”

Палусами сказал, что препятствий гораздо больше, и объяснил: “Бизнес красоты фундаментально отличается от бизнеса моды”

Это правда по многим причинам.

“Недооценивают ли люксовые бренды сложность разработки продуктов, их рецептур, распространения и соблюдения требований?” — спросил Палусами.

Burberry, которая на короткое время взяла на себя свой косметический бизнес, остается предостерегающая история.

Бывший генеральный директор Анджела Арендтс прекратила действие лицензии Burberry на Interparfums SA и вернула себе косметический бизнес в 2013 году. Стратегия: Она воображала, что когда-нибудь она сможет стать такой же большой, как Chanel или Dior. В какой-то момент даже планировалось создать линию по уходу за кожей.

Было явно тяжело действовать в одиночку. Всего три года спустя Марко Гоббетти, новый генеральный директор Burberry, свернул все это и вернулся к лицензированной модели и уверенному и стабильному потоку роялти под руководством Coty.

В то время Солка сказал: «Нам никогда не нравилась идея о том, что Burberry напрямую управляет своим косметическим бизнесом, поскольку красота — это [быстрый процесс». перемещение потребительских товаров], где вы выиграете благодаря глобальному охвату. Burberry был карликом в стране гигантов этой отрасли и никогда не обладал достаточным масштабом для эффективного и результативного ведения этого бизнеса».

Стратегии различаются

Все взгляды прикованы к Kering, которая восстанавливает свою собственную косметическую деятельность в то время, когда группа переживает тяжелые инвестиции, не в последнюю очередь в репозиционирование Gucci.

Красотой Керинг вдохновили очки, которые она забрала обратно в 2017 году.

“Когда они объявили об этом, ставка на очки была очень большой,” — сказал Баттистини. «Керинг организовал фантастическую историю успеха. Они действительно укрепили свою деятельность и расширили свое присутствие в этом сегменте».

Компания Kering назначила Рафаэллу Корнаджиа генеральным директором Kering Beauté — новая должность в новом подразделении. Ей поручено развивать команду, обладающую опытом в сфере красоты для Bottega Veneta, Balenciaga, Alexander McQueen, Pomellato и Queelin. Предполагается, что ароматы трех первых брендов могут появиться во второй половине следующего года.

Balenciaga Paris

Kering Beauté не теряя времени, и в конце июня этого года приобрел Creed, старейший из существующих нишевых парфюмерных домов высокого класса, по сделке, стоимость которой, как сообщается, составила 3,5 миллиарда евро.

До этого сообщалось, что Kering вместе с Ford стремилась приобрести Byredo, которую Puig купил примерно за 1 миллиард евро.

В разговоре 24 октября с финансовыми аналитиками и журналистами Жан-Марк Дюпле, заместитель генерального директора Kering, отвечающий за операции и финансы, заявил, что Крид поможет повысить эффективность Kering Beauté. Он охарактеризовал новое подразделение как «красивый стартап». с небольшой линией верха — и много затрат.

«Creed поможет ему ускориться и возьмет на себя часть этих расходов. Это бизнес с оборотом в 300 миллионов евро, и он очень прибыльный», – сказал он. сказал он, призвав аналитиков проявить терпение. “Это разделение будет убыточным, пока мы не достигнем критического масштаба.”

Creed, занимающий сильные позиции в своей нише, по мнению Баттистини, является для Kering платформой обучения в вопросах дистрибуции, маркетинга, создания идей и производства ароматов.

Дюпле также предположил, что Kering возьмет перерыв в покупках и вместо этого сосредоточится на «портфеле, стратегии и интеграции новых брендов». — сказал он.

Некоторые аналитики подвергают сомнению стратегию, связанную с Creed.

“Я боюсь, что Creed — с объемом продаж 250 миллионов евро — «Это слишком маленький бизнес, чтобы служить жизнеспособной платформой для реализации косметических амбиций Kering», — сказал он. — сказала Солка. «Однако я понимаю, что они видят значительный потенциал бренда и солидную базу навыков внутри компании».

Другие менее колеблются.

Благодаря Creed компания Kering приобрела крупный и крупный бренд и категорию — нишевые ароматы — а также знания о работе с ключевыми дистрибьюторами, сказал Дройн, который считает, что размер приобретения, бренд и его качество имеют смысл для группы. Он объяснил: «Они представляют полную бизнес-модель, которая должна быть у Kering».

«Получить значительную платформу с отделом продаж – это очень разумно», – сказал он. продолжал Дройн. «Тогда у вас возникает вопрос: можете ли вы использовать его для другого бренда? Можете ли вы объединить усилия этих специалистов по продажам?”

“[Creed] ускоряет процесс создания платформы” — сказал Рамбур, добавив: «Мы всегда считали, что конечная цель Керинга — откупить Gucci от Coty».

Считается, что срок действия лицензии истекает в 2028 году. И руководители Kering заявляют, что красота Gucci может быть намного больше, чем сегодня.

Gucci Guilty Eau de туалетная вода Pour Homme и Gucci Guilty Eau de Parfum Pour Femme.

Паннути сообщил, что компания L’Oréal, которая в 2007 году приобрела YSL Beauté — а вместе с ней и косметическая лицензия для YSL, бренда, принадлежащего Kering — проделал фантастическую работу с брендом, особенно в области парфюмерии и макияжа.

“Если вы посмотрите на это как на шаблон для Gucci, есть много возможностей для разработки сильный бренд», она сказала. Паннути также подчеркнул силу современных парфюмерных брендов от кутюр.

Рамбур сказал, что модный бизнес Dior приносит около 10 миллиардов евро по сравнению с примерно 3 миллиардами евро от его парфюмерной и косметической деятельности. Это сравнимо с модным бизнесом Gucci, который примерно равен бизнесу Dior, но его бизнес в сфере красоты приносит всего около 600 миллионов евро.

“Если Керинг правильно управляет [красотой], она может быть значительной, как она значительна для Шанель и Диор,” — сказал Рамбур. «Это обязательно повлияет на Керинга. Я не думаю, что в Richemont так будет».

Маловероятно, что Richemont в настоящее время пытается перевести все свои косметические направления в собственные руки, но скорее планирует предложить лицензированным брендам стратегическое руководство о том, как построить свою деятельность и стать более устойчивыми.

“Они изучают имеющиеся у них варианты только для Cartier, а не для других брендов” – сказал Баттистини.

Cartier — бренд мега-роскоши.

“Следовательно, если вы просто оцениваете масштаб, охват и восприятие, бренд должен иметь такую же силу, как Gucci, который также находится на 10-м месте. бренд с оборотом в миллиард евро [в области ароматов и красоты]” сказала она.

Может ли Richemont создать совместные предприятия для развития своего косметического бизнеса, как это было в случае с очками?

«Будет интересно посмотреть, смогут ли они рассмотреть это еще один вариант», — сказал он. – сказал Баттистини.

У Дройна есть два вопроса относительно Richemont.

«Есть ли у него бренды, которые имеют отношение к красоте? Хочет ли потребитель, чтобы эти бренды были красивыми? — спросил он.

LVMH Moët Hennessy Louis Vuitton, уже являющаяся лидером в сфере красоты, в начале марта назначила Стефана Риндеркнеха председателем и генеральным директором подразделения парфюмерии и косметики группы. В этой должности он курирует 15 косметических брендов группы, входящих в состав Parfums Christian Dior, Guerlain, LVMH Fragrance Brands и Kendo, продолжая при этом руководить отделом LVMH Hospitality Excellence. Никто не занимал этот пост красоты с 2004 года.

“Вы не набираете сотрудников кто-то такого уровня, чтобы управлять небольшим портфолио красоты», – сказал он. сказал Рамбур, бывший руководитель L’Oréal USA.

LVMH занимает уникальное положение в сфере красоты благодаря существующему портфелю брендов, а также владению Sephora, крупнейшим в мире омниканальным игроком на рынке престижной индустрии красоты.

“Как они могут расшириться на этом рынке?” — спросил Дройн. «Должны ли они перейти на более высокий уровень роскоши? Каковы крупнейшие доступные рынки, на которых у них есть хорошие активы для игры? В целом, LVMH очень хороша в том, чтобы заниматься красотой самостоятельно, а если они покупают активы, покупайте как можно раньше и развивайте их через собственный канал.”

Он считает, что рост LVMH будет меньше зависеть от приобретений — но если она все же приобретет другие бренды, это будет тактическим приобретением для сегментов, в которых группа еще не присутствует. Дройн видит большой потенциал для LVMH в сфере красоты, включая Sephora.

“Я бы сказала, что они на уровне Estée Lauder, Shiseido или L’Oréal” сказал он.

Рамбург считает, что Estée Lauder Cos., а также независимые компании могут быть потенциальными целями для LVMH .

По мнению Тегнера, самая большая проблема для LVMH и Kering — не сосредотачиваться на красоте бренды у них уже хорошо работают.

«Вам необходимо создать портфолио, чтобы быть готовым отреагировать на следующую тенденцию», — говорит он. По его словам, диверсификация является ключевым моментом в категории красоты, которая растет, но становится все более нестабильной. «Очевидно, что это большое конкурентное преимущество L’Oréal. Они повсюду.”

Повышение устойчивости и потребительского спроса обходится дорого. лояльность, как это делает L’Oréal на протяжении десятилетий.

«Это самая большая проблема», — сказал он. – сказал Тегнер. “Мой главный вопрос: полностью ли осведомлены эти игроки о большой битве, в которую они вступают?”

Пуиг уже твердо в бою. Испанская семейная компания красоты и моды изучает варианты своих дальнейших действий.

«Puig в настоящее время оценивает все стратегические альтернативы будущего компании, включая возможность открытия нашего капитала третьим лицам посредством IPO», — сказал он. Марк Пуч, председатель и генеральный директор компании, рассказал WWD в октябре. «Это лишь один из нескольких вариантов, и никакого решения принято не было.

«Мы также могли бы сохранить статус-кво. Что бы мы ни решили, семья останется надолго», — сказал он. он продолжил. «В течение последних нескольких лет мы уже управляли компанией в соответствии с лучшими в своем классе принципами, которые характеризуют европейскую публичную компанию, поскольку мы глубоко ценим строгость, которую привносят эти принципы, и считаем, что эта концепция справедлива для всем заинтересованным сторонам Puig, а также будущим поколениям.”

“В последние несколько лет компания Puig проделала отличную работу” — сказала Солка. “IPO могло бы стать для них способом завершить работу и кристаллизовать часть достигнутого прогресса — а затем двигаться вперед.”

“Может быть, IPO могло бы обеспечить им большую известность чтобы совершить мгновенное приобретение»,” — сказал Тегнер, объясняя, что этот шаг также может повысить операционную дисциплину внутри семейной группы.

Эксперты отрасли высоко оценили Puig.

«Puig — одна из самых впечатляющих компаний, которые я когда-либо видел. Они создали отличное портфолио», — сказал он. — сказал Дройн. «Приобретение Byredo было очень умным. Это так хорошо, с таким потенциалом.

«Им нужно продолжать приобретать некоторые замечательные бренды, такие как Byredo», — сказал он. – сказал он, добавив о Пуч: «Они превосходны в распространении». У них отличная платформа. Это очень убедительная история для рынков».

Имея так много оттачиваемых стратегий их внимание к красоте является положительным индикатором.

“Это означает, что рынок собирается оставаться очень активным с большим количеством хороших игроков в течение следующих 10 лет», – сказал он. — сказал Дройн.

“Я ожидал неожиданного — и еще многое предстоит сделать», – сказал Рамбур.

Введите свой адрес электронной почты Подписаться Подписаться Предоставляя свою информацию, вы соглашаетесь с нашими Условиями использования и Политикой конфиденциальности. Мы пользуемся услугами поставщиков, которые также могут обрабатывать вашу информацию для предоставления наших услуг. //Этот сайт защищен reCAPTCHA Enterprise, к нему применяются Политика конфиденциальности и Условия обслуживания Google. Логотип PMC

Самый популярный

Вам также может понравиться

3 часа назад 10 месяцев назад 2 часа назад 2 часа назад 14 часов назад

Подпишитесь сегодня Подпишитесь сегодня Служба поддержки клиентов Служба поддержки клиентов Пообщайтесь с нами Поговорите с нами

О нас
Реклама
Подписаться
Часто задаваемые вопросы WWD
Часто задаваемые вопросы о Digital Daily
Доступность

Политика конфиденциальности
Выбор рекламы
Настройки конфиденциальности ЕС
Условия использования
Права на конфиденциальность штата Калифорния
Ваш выбор конфиденциальности

Следуйте за нами

Ваша электронная почта Подписаться Подписаться Предоставляя свою информацию, вы соглашаетесь с нашими Условиями использования и нашей Политикой конфиденциальности. Мы пользуемся услугами поставщиков, которые также могут обрабатывать вашу информацию для предоставления наших услуг. //Этот сайт защищен reCAPTCHA Enterprise, к нему применяются Политика конфиденциальности и Условия обслуживания Google.

Есть совет?

Отправьте нам совет, используя нашу анонимную форму.

Отправьте нам совет Зарегистрируйтесь

Работает на WordPress.com VIP

Artnews
БГР
Рекламный щит
Крайний срок
Fairchild Media
Новости обуви
Золотое Дерби
IndieWire
Отчет Робба
Rolling Stone
SheKnows
She Media
Мыло
Журнал поиска
Sportico
Шпион
StyleCaster
The Hollywood Reporter
TVLine
Разнообразие
Vibe
WWD

Теги

Самый популярный

Вам также может понравиться

Подписаться

WWD

Юридические данные

Следуйте за нами

Есть совет?

Наши сайты

Интернет-магазин в Донецке, ДНР

Российская Федерация, Донецкая Народная Республика